金融海啸按揭篇 – 3「P」浮现之可能

为解决金融海啸难题，欧美全面调低利率。虽然港元与美元挂勾，但基於本地资金自金融海啸后趋紧绌，且银行倾向不愿在市场放出贷款，故上几次美国减息，香港银行未有同步跟随，而本地市场一直维持两个“最优惠利率”「P」，当中为5.25%(主要适用於汇丰、恒生及中银等)及5.5%(渣打、东亚及其它一般中小型银行适用)。

直至美国於30/10/2008宣布再减息0.5%，令联邦基金利率达04年以来新低之1%，香港金融管理局又不断在市场注入资金，放松银根，汇丰、渣打及恒生於7/11/2008回应将其「P」减0.25%，但其他银行似乎仍未有动静。

於是，本地银行开始出现三个「P」，分别为5%、5.25%及5.5%，而实际按揭利率就变得复杂，事关部分银行为“P减2%”、“P减1.75%”及“P减1.5%”……等等，林林总总，眼花了乱。

作为按揭贷款申请人，必须先搅清楚那间银行用什麽「P」，而其按揭利率为「P」减多少？方可找出那一间银行之实际按揭息率最着数。

其实，银行界都明白三个「P」之浮现，绝对不利它们(尤其「P」为最高者)争取按揭贷款业务，但目前银行界仍未热衷积极吸纳按揭生意，故按揭产品价格混乱，甚或偏高，根本不是他们之重要考虑；反之，倘全面依从美息走势而调低「P」时，大部份银行现有按揭贷款组合之息差利润便会即时下降。

话说回来，今天之按揭贷款申请人拣定最低“实质按揭息率”之银行后，还需搞清楚该行会否批足所需贷款之全数，以免因借不足按揭贷款而导致无法成交！