金融海嘯按揭篇 – 價格條款

在過去數年，本地銀行一直傾向積極爭取按揭業務，除貸款成數最高可達九成半外，產品價格及條款亦屬吸引，業界稱之謂“借款人市場”(Borrower’s Market)。

一般而言，在“借款人市場”之環境下，按揭客人之議價能力會十分強。曾幾何時，信貸條件較佳者，可在市場上取得低至全期“「最優惠利率」(P)減3.25%”之按揭息率優惠；“現金回贈”亦有高至貸款額7%-8%(首三年之按揭息率一般為“P”，其後為“P減2.5%”水平)；又或按揭貸款不設“提前還款罰息期”，讓人客在提取貸款後，可隨時贖回按揭，銀行可算不惜冒「白做」生意之險，仍要不斷吸納新客。當時期，由於市場競爭激烈，按揭客人可謂不愁找不到貸款，銀行對客人之按揭申請回覆稍慢，人客很快就被別家銀行抓住了。

在金融海嘯下，銀行最近批核按揭貸款急轉審慎，部份銀行甚或不願在市場放出貸款，情況與過去剛好相反，業界稱之謂“貸款人市場”(Lender’s Market)。

在貸款提供者議價能力較高之“貸款人市場”環境下，今天客人取得之按揭貸款息率，只有“P減1.75%”至“P減1.5%”水平，相對過往“P減3.25%”之最佳時刻，白白少了近1.75%之息率優惠。隨著本地金融市場資金維持緊絀，銀行目前仍未願意積極爭取按揭業務，相信日後當本港遇上減息之環境而需要將“P”再下調時，新造按揭息率可能會進一步回升至“P減1%”(或更高)水平。

由於金融管理局過去曾致函各銀行，列明凡現金回贈高於1%者，必須將其當作貸款論，故近年現金回贈優惠，多數只限於1%之內，相信在銀行仍未熱衷放出按揭貸款之情況下，現金回贈優惠將會逐步下調，最終或會全面取消。

過往，不少客人會向多間銀行申請同一份按揭貸款，目的在於慢慢篩選，直至找到價格及條款最合適之銀行方簽約。可是在金融海嘯下，除非人客之信貸條件非常好，且收入又穩定，否則不宜再執著與銀行計較按揭貨款之價格及條款，以免因銀行之貸款政策隨時更改時，方便它們“反口”取銷已承諾批出之貸款。

今時今日，早簽按揭貸款合約對借款人而言，應較不斷與銀行“討價還價”之保障為大。